今年以来公司出境游业务快速修复成为重要增长驱动，而国内OTA产业链赋能进一步强化，公司中高星酒店细分市场的头部优势地位稳固，低星酒店竞争趋于温和。二季度公司出色财报表现及三季度经营指引持续正面展望有望缓解市场对于行业景气度的担忧，也是头部出行预定平台的流量粘性与公司出色经营效能综合反映，维持“优于大市”评级。
牧原股份
从行业角度来看，当前猪周期已进入右侧，考虑到行业补栏谨慎，我们看好下半年生猪板块景气继牧原股份续上行。从公司角度来看，牧原股份作为管理优势突出的自繁自养生猪龙头，成本管理能力不断得到验证，是右侧业绩兑现的首选标的，有望充分受益板块景气上行。
中国石油
供给端OPEC+继续加大减产力度，利比亚执行减产；美国战略石油储备进入补充阶段，且页岩油资本开支不足，增产有限，供给端整体偏紧。需求端随着降息即将开始，全球经济有望不断修复，我中国石油们认为石油需求温和复苏，整体供需相对偏紧，我们预计2024年布伦特原油价格有望维持75-85美元/桶的中高区间，上游油气开采板块维持高景气，近期国内终端民用天然气价格开始密集调整，天然气价格上下游联动开启。
美的集团树立国内国外双轮驱动、2B+2C齐头并进的战略，海外全力推进自主品牌出海，国内发展2B端业务，进军汽车零部件、暖通楼宇、机器人与自动化、储能等新兴业务。背靠公司优异的基本美的集团面和强大的组织执行力，多元化业务扩展可期，有望为公司持续提供增长动力。今年以来，公司内销增长稳健，外销迎来加速反弹，收入利润有望延续良好增长；下半年内销随着以旧换新补贴落地，有望迎来快速复苏，外销在OBM业务的带动下有望保持韧性增长。公司现金流优异、分红率较高，股息率较为可观，具备较好的配置价值。
长江电力
水电发电量显著增长，2024年上半年，公司境内所属六座梯级电站总发电量约1206.18亿千瓦时长江电力（+16.86%）；其中第二季度发电量678.71亿千瓦时（+42.54%）。随着发电量增加，公司业绩有望显著增长，水电业务发展稳健。公司积极推进金沙江下游水风光储一体化大基地开发建设和抽水蓄能发展，拓展业绩新增量。
金诚信
1）矿服业务保持稳健增长：公司深耕矿服领域，凭借技术优势、卓越的执行力以及服务表现，得到了业主的广泛认可，并积累起优秀的行业口碑。今年上半年，公司矿服营收约33.04亿元，同比增长约10%，毛利率28.07%，同比提升1.19个百分点；其中，海外矿服实现营收21.14亿元，占比进一步提升至63.99%。
中国财险
财险商业模式具备资产端及负债端的“双轮驱动”优势，在当前人身险企利差损风险加剧背景下，中国财险具备更强的韧性。作为龙头国有财产保险公司，中国财险综合实力强劲。同时，作为我国保险行业中唯一上市的纯财险属性标的，公司“稀缺性”显著。叠加当前生产生活的持续复苏及新能源车崛起等契机，助力公司业绩表现的持续企稳，具有稳健的投资价值。
澳华内镜
公司为国产软镜设备龙头，软镜市场国产化率提升空间巨大，公司旗舰产品AQ-300于2022年底上澳华内镜市，性能媲美进口产品，目前市场推广进展顺利，有望带动收入高增长和盈利能力提升，且2024下半年设备更新政策有望带来一定增量。
德赛西威
持续看好公司在智能化核心布局（交互+驾驶），第三代和第四代智能座舱产品已实现规模化量产，更多差异化座舱域控方案获得新项目定点，IPU03、IPU04量产，轻量级智能驾驶域控产品已受到多家客户认可并获得项目定点，此外，公司与长线智能以及昊铂签订战略合作协议，共同推动新一代舱驾一体乃至中央计算平台的加速落地，后续丰富订单量产，有望持续超越行业。考虑德赛西威：德赛西威1）业绩的高增长性：2023年新接订单年化销售额超245亿，未来业绩有望保持高增长。2）智能驾驶业务具备较强稀缺性，公司为当前自动驾驶域控制器产品少数具备量产能力的供应商，行业自动驾驶稀缺标的，行业空间大，增速快，更新德赛西威一年期目标估值（对应2024年）为112-136元（对应2024年PE30-35倍），当前股价（88元）距离目标估值上限仍有约48%提升空间，维持优于大市评级。